上海市住房公积金管理中心日前公布的《2007年上海市住房公积金运行分析报告》显示，去年上海住房公积金归集额、个贷发放额和发放户数三项指标均创历史新高，成为上海住房公积金制度建立17年来，各项指标发展最好的一年。

　　公积金是上海市住房制度改革的一项重要组成部分，旨在通过职工长期储蓄积累，提高职工家庭解决自住住房能力。三项新高的背后，究竟传递出了什么信息？

　　新增就业人数增加

　　【数字】2007年住房公积金归集额231.89亿元，比去年增加27.38亿元，增长13.39%。至2007年底，上海累计归集住房公积金和补充住房公积金1513.78亿元；全市缴存住房公积金职工335.15万人，比2006年末缴存职工人数增加12.59万人，其中缴存补充住房公积金职工58.86万人，比2006年末增加5万人。

　　去年，上海住房公积金全年归集额的走势，划出了一条“前低后高”的规律性增长曲线。全年归集额创下新高，主要动因当然仍是职工工资的增长。去年7月1日起，上海将计算职工住房公积金的工资基数由2005年月平均工资调整为2006年月平均工资，也就是住房公积金月缴存额上限提高到1034元，下限确定为106元。职工工资的增长带动了公积金缴存的数额。

　　但更令人欣喜的是，职工人数的增长对全市公积金归集额的贡献度正在不断上升。去年，上海缴存公积金的职工数呈单边增长趋势，年度增幅达到3.9%，成为近10年来的最高。缴存公积金的人数增加，体现了新增就业人数的增加。去年全年上海公积金新开户的职工数为30万人，其中年龄在25岁以下者占总数的58％，增长幅度在各个年龄段中最大，新就业的大中院校毕业生成为这个年龄段的主力军。

　　公积金年归集额创新高，还说明用人单位和职工的公积金缴交意识和法制观念正在加强。面对日益规范的劳动用工制度，用人单位尤其是私营企业为职工缴交住房公积金的责任意识越来越强。据统计，2007年新增缴交者中，私营企业职工数为4万多人，较去年增长30.98%，增幅居各类型企业之首。

　　刚性需求有效释放

　　【数字】2007年上海公积金个贷发放额为287.94亿元，比去年增加101.69亿元，增幅达到54.60%；发放户数14.36万户，比去年增加4.71万户，增幅48.72％，个贷发放额与发放户数均创新高，支持购房建筑面积1513.41万平方米。至2007年底，上海已累计向111.23万户职工家庭发放住房公积金个人购房贷款1265.42亿元，累计支持购房建筑面积10036.88万平方米。

　　去年，上海不仅创出了公积金个贷发放额的新高，并且出现了自2003年以来首次年度贷款发放额超过归集额的现象。市公积金管理中心有关负责人表示，个贷的快速增长主要受两大因素推动。

　　首先是职工家庭购买自住住房刚性需求的有效释放。去年，上海房地产市场交易量逐月上升，直接推动了贷款户数的增长。往年7、8月份公积金个贷相对平稳，而去年上海房地产市场淡季不淡，成为年中公积金个贷发放户数最高的两个月。

　　另一个原因是，公积金贷款利率低于商业性贷款利率，使购房者对公积金贷款更为倚重。在升息周期中，自住需求者对公积金贷款依存度更大。尽管按照人民银行的通知，公积金贷款利率在去年一年中提高了5次，5年期以上的贷款利率由年初的4.59%增加到5.22%，上升幅度为13.73％，但这仍小于商业银行的上升幅度。所以，自住需求者从购房成本考虑，会优先选择公积金贷款。同时，自去年9月起，上海提高了购买第一套自住住房的公积金贷款额度，这些都促进了个贷发放额的增加。

　　值得注意的是，去年上海公积金个贷的提前还贷比率创下7年来最低。去年是上海公积金贷款利率升幅最大的一年，但公积金个贷的提前还贷比率并未像商业性贷款一样出现上升，而是创下7年来的最低。这里主要有几个原因：第一，由于一年内央行六次调整存贷款利率，其中公积金贷款利率上调了五次，从而进一步拉开了商业性贷款利率与公积金贷款利率之间的差距，以同样5年期以上贷款利率相比，公积金贷款利率比商业性贷款利率低2.61个百分点，借款人为了尽可能降低贷款成本，都选择先归还商业性贷款。第二，四季度人民银行和银监会突然加大了信贷收紧力度，再次申请商业性购房贷款的难度加大，削弱了贷款人提前归还公积金贷款的冲动。同时，由于丰富的理财产品和持续活跃的股票市场，提升了人们对货币资产收益率的预期，也促使提前还贷情况减少。

　　保障功能途径清晰

　　【数字】去年，市公积金管理中心动用20亿元住房公积金增值收益廉租住房建设补充资金，收储约50万平方米的市属重大工程配套商品房，用于全市廉租房房源储备。至2007年底，已签约收储4288套、28.28万平方米廉租房源。

　　将公积金收益用于廉租房建设和收储，这项制度创新说明，随着我国住房保障体系建立模式逐渐明朗，住房公积金制度作为组成制度之一，保障功能实现途径也日渐清晰。

　　有关专家认为，除了对通过市场购房解决住房问题的职工给予低于商业贷款利率的公积金贷款的支持，那部分没能力通过市场来解决住房问题的职工都应纳入住房保障范围。对于住房困难的低收入职工家庭的保障途径是享受廉租房政策，居住廉租房；对于中低收入的职工家庭的保障途径是提高其住房消费能力。通过个人住房公积金的积累以及充足的、低利率的贷款政策支持这些职工家庭购买经济适用房、中低价位中小套型商品住房或者限价房，从而解决住房问题。住房公积金对上海廉租房制度建设的贡献度提高，说明住房公积金制度在整个住房保障体系中作用正日益凸显。